在这期间，1.利用国债避险对冲。其品种、危机前收益率、恐慌峰值收益率、价格涨幅预估如下：
10年期美债4.0% 、2.1% 、+25%
30年期德债4.5% 、3.0% 、+18%
杠杆操作为假定只3倍杠杆买入长期国债期货，收益便高达55%+。
2.针对垃圾债采取秃鹫策略，时机：2009.3月市场恐慌极点。
标的：通用汽车债券（面值$1→$0.15）；拉斯维加斯赌场债券（收益率 48%）；
收益：18个月后平均回报高达400%。
三、收益总表（假定$10亿为本金）
策略、投入 、退出、 净利、 收益率分别为：
CDS保险，投入 $2.5亿，退出时高达$32亿，净利为$29.5亿，收益率高达1，180%；
金融股做空，投入$3亿 ，退出时$41亿，净利为 $38亿 ，收益率高达1，267%；
大宗商品空头，投入 $1.5亿 ，退出时$12亿，净利为 $10.5亿 ，收益率高达700%；
国债对冲，投入$2亿，退出时$3.1亿，净利为$1.1亿，收益率为55%；
垃圾债抄底，投入$1亿，退出时 $5亿，净利为$4亿，收益率为400%。
总计，投入为$10亿，退出时$93.1亿，净利为$83.1亿，收益率高达831%。
但实际杠杆操作收益可达 5，000%+，比如可以采用ABX期权杠杆100倍！
这其中，霍建明还得小心防备流动性陷阱，比如前世2008.10月发生的货币基金挤兑，必须将40%资产转移至瑞士，兑换成黄金现货；
政府干预，美国禁止金融股裸卖空（2008.9.19），必须提前转战CDS市场；
对手方的风险，小心AIG以破产威胁CDS兑付，必须要求高盛做中间担保。
而这其中还有一些极易被人忽略的暴利点，比如做空冰岛，2007年狙击冰岛克朗（-80%），外汇盈利至少$8亿；
抄底比特币，于2009年1月购入 100万枚（单价$0.003），十几年后价值$600亿；
做多黄金，2008年11月，联储QE公布当日金价$680→$1900（+180%）。
霍建明回忆了一下前世的次贷危机，用笔又写下了几个注意事项：
一，贝尔斯登死亡信号，2007.6月旗下对冲基金亏损 90%（即刻做空金融股）；
二，东方大国政策红利，2008年11月9日“四万亿”公布，自己可以做多澳元（铁矿需求暴增）。
三，2009年3月10日，花旗股价$0.97时买入看涨期权→ 6个月后$5.00（+415%）。
霍建明在计划书上写下了数据锚点：若2007年初投入$1亿购买ABX-AAA看跌期权，至2009年净赚$82亿。
又在计划书的最后写了一句话：
这场危机中，“贪婪”是空头的通行证，“恐惧”是多头的墓志铭！
合上计划书，霍建明小声喃喃自语：
“作为重生者的我，将再次用预知历史的双眼，在废墟上给自己的财富帝国添砖加瓦，与共济会、犹太资本决战的同时，顺便再一次让外界知道我在这次的次贷危机“损失惨重”，嘿嘿嘿。”