孙悟空说：“你别管我是哪里来的，你只管还我马来，我就饶你不死！”
那龙说：“你的马是我吞下去的，怎么吐得出来？不还你，你能把我怎么样！”
孙悟空大怒：“不还马是吧？看棍！我打杀了你，给你抵命！”
两个又在山崖下苦斗起来，没打几个回合，那小龙实在招架不住，身子一晃，变成一条水蛇，钻进草丛里不见了。
孙悟空提着棍子追上去，拨开草丛找蛇，哪里还有影子？急得他火冒三丈，念了一声“唵”字咒语，立刻唤来了当地的土地和山神，两人吓得赶紧跪下：“大圣，小神在，小神们不知大圣驾到，有失远迎，望大圣恕罪。”
孙悟空随即问道：“我问你们，这鹰愁涧里的怪龙是哪里来的？他为什么吃了我师父的马？”
二神说：“大圣以前一直是自由身，没听说过有师父啊。怎么突然就有了个师父，还丢了马？”
孙悟空说：“你们有所不知。我因为以前犯了错，受了五百年的苦。如今蒙观音菩萨指点，唐朝皇帝派了位真僧救我出来，让我跟他做徒弟，去西天拜佛求经。路过这里，马就被吃了。”
二神这才明白：“原来是这样。这涧里本来没有妖怪，只是因为水太清澈，老鹰飞过看见自己的倒影，以为是同伴，常常会一头扎进水里，所以叫‘鹰愁陡涧’。
不过前些年，观音菩萨寻访取经人时，救了一条玉龙，把他放在这里，让他等取经人，不许为非作歹。他平时饿了，就上岸抓些鸟鹊或獐鹿吃。不知他今天怎么犯浑，冲撞了大圣。”
孙悟空说：“他刚才跟我打了几个回合，后来我骂他，他不出来，我就搅浑了涧水，他才上来。我没打几下，他就变成水蛇钻草里了，你们快说，他在哪儿？”
土地说：“大圣有所不知，这涧底下有千万个孔窍相通，水波深远，他大概是钻进哪个孔里去了，大圣不必着急，要降服此物，只需请来观音菩萨，自然就降住了。”
孙悟空一听，赶紧叫来山神和土地，一起去见唐僧，把事情经过说了一遍。
唐僧一听要请菩萨，担心地说：“你要是去请菩萨，要走多久？”
孙悟空刚要开口，只听空中金头揭谛喊道：“大圣，你不用动身，我去请菩萨来！”
孙悟空也乐得清闲，果断让他去了。
那揭谛驾起云头，直奔南海。孙悟空则吩咐山神、土地守护师父，让日值功曹去找斋饭，自己又去涧边巡视。
再说那金头揭谛，不一会儿就到了南海，通过金甲诸天和木吒惠岸通报，见到了菩萨。
观音菩萨问道：“你来干什么？”
揭谛说：“唐僧在蛇盘山鹰愁涧丢了马，孙大圣急得没办法。问了当地的土地，说是菩萨您放在这儿的孽龙吞了。大圣让我来请您去降服那孽龙，还他马匹。”
菩萨听了，说：“这厮本是西海龙王敖闰的儿子。因为他纵火烧了殿上的明珠，他父亲告他忤逆，他在天庭犯了死罪。是我亲自向玉帝求情，把他救下来，让他给唐僧做个脚力。他怎么反而吃了唐僧的马？既然这样，我去一趟。”
菩萨离开莲台，和揭谛驾着祥云，过了南海，很快就到了蛇盘山。他们在半空中停下云头，低头一看，只见孙悟空正在涧边叫骂。菩萨让揭谛去叫孙悟空。
揭谛按下云头，直接飞到涧边，对孙悟空说：“菩萨来了。”
孙悟空一听，急忙跳到空中，冲着菩萨大喊：“好你个观音，我原以为你是个有慈悲之心的，未曾想却是坑害我的主力。”
观音菩萨扫了一眼孙悟空发现其竟未曾佩戴金箍顿觉不妙，但他很快便调整好了情绪，面无表情的说道：“你猴子怎的恩将仇报？我好心好意，为你安排取经人，叮嘱他救你性命，你不来谢我活命之恩也就罢了，还在这里跟我吵闹？”
孙悟空见状冷哼一声道：“你明明想害我，我都尽心竭力侍奉唐僧了，你竟还送他一顶花帽，哄我戴在头上受罪？还让那老和尚念什么‘紧箍儿咒’，若不是俺老孙机灵早就中了你们的套了。”
“你这猴子！你不遵教令，我不过是想管束着你，让你走上正道，你不懂我的良苦用心也就罢了，竟然还埋怨我？”
孙悟空闻言撇撇嘴道：“俺老孙可不是傻子，这些话就不必说了，俺老孙还是会保护他去西天取经，可你们若是还想算计俺老孙，就别我撂挑子了。”
观音菩萨叹了口气道：“好，只要你愿意专心保护唐僧，此事便就此揭过了，我后续也不会再对你做什么。”
“那便这样吧！说正事，你怎么又把那个有罪的孽龙放在这儿成精，让他吃了我师父的马？这是纵容坏人作恶，太不地道了！”
“那条龙是我亲自向玉帝求来的，专门给取经人做个脚力。你想啊，东土来的凡马，怎么能经得起这万水千山的跋涉？怎么能到得了灵山佛地？必须得是这条龙马才行。”观音菩萨解释道。
孙悟空说：“可他现在怕我，躲在水里不出来，怎么办？”
菩萨对揭谛说：“你去涧边喊一声‘敖闰龙王玉龙三太子，你出来，有南海菩萨在此。’他就会出来。”
揭谛果然去涧边叫了两遍。那小龙翻波跳浪，跳出水面，变成人形，踏着云头来到空中，向菩萨礼拜：“多谢菩萨救命之恩，我在这里等了很久，一直没听到取经人的消息。”
菩萨指着孙悟空说：“这不是取经人的大徒弟吗？”
小龙一看孙悟空，说：“菩萨，这是我的对头。我昨天肚子饿，确实吃了他的马。他仗着力气大，把我打得没力气了；又骂得我都不敢出门了。他也没跟我说过半个‘取经’的字眼。”
孙悟空说：“你也没问我姓甚名谁，我怎么跟你说？”
小龙说：“你也没问我是谁，就嚷嚷着‘还我马来’，哪里说过半个‘唐’字？”
随后菩萨打断了他们的争吵，走上前，摘下小龙项下的明珠，用杨柳枝蘸了甘露，在他身上拂了一下，吹了一口仙气，大喝一声：“变！”
那小龙立刻变成了一匹白马，毛色和原来一模一样。
菩萨又吩咐道：“你要用心赎罪，等功成之后，我会还你金身正果。”
小龙闻言连连点头答应。
随后菩萨让孙悟空领白龙马去见唐僧，自己则是返回了南海。
孙悟空没有戴金箍，自然是没有三根救命毫毛做补偿了。
孙悟空对此也不在意，他这会儿巴不得观音赶紧离开呢！